Die vorliegende Analyse beschäftigt sich mit der Aktie Henkel (DE:HNKG_p), die im Segment „Haushaltsprodukte“ geführt wird. Die Aktie notiert im Handel am 12.07.2018, 14:14 Uhr, an ihrer Heimatbörse Xetra mit 108,88 EUR.
Die Aussichten für Henkel haben wir anhand 8 bedeutender Kategorien analysiert. Für jede Kategorie erhält die Aktie eine Teilbewertung. Die Ergebnisse führen in einer Gesamtbetrachtung zur Einstufung als „Buy“, „Hold“ bzw. „Sell“.
1. Fundamental: Das aktuelle Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) von Henkel liegt bei einem Wert von 19,23. Die Aktie liegt damit im Vergleich zu Werten aus der Branche „Consumer Products“ (KGV von 21,78) unter dem Durschschnitt (ca. 12 Prozent). Aus Sicht fundamentaler Kriterien ist Henkel damit unterbewertet und erhält folglich eine „Buy“-Bewertung auf dieser Stufe.
2. Technische Analyse: Der Durchschnitt des Schlusskurses der Henkel-Aktie (DE:HNKG) für die letzten 200 Handelstage liegt aktuell bei 110,29 EUR. Der letzte Schlusskurs (108,5 EUR) weicht somit -1,62 Prozent ab, was einer „Hold“-Bewertung aus charttechnischer Sicht entspricht. Schauen wir auf den Durchschnitt aus den letzten 50 Handelstagen. Auch für diesen Wert (107,29 EUR) liegt der letzte Schlusskurs nahe dem gleitenden Durchschnitt (+1,13 Prozent), somit erhält die Henkel-Aktie auch für diesen ein „Hold“-Rating. Unterm Strich erhält erhält die Henkel-Aktie damit für die einfache Charttechnik ein „Hold“-Rating.
3. Branchenvergleich Aktienkurs: Henkel erzielte in den vergangenen 12 Monaten eine Performance von -7,47 Prozent. Ähnliche Aktien aus der „Consumer Products“-Branche sind im Durchschnitt um 7,29 Prozent gestiegen, was eine Underperformance von -14,77 Prozent im Branchenvergleich für Henkel bedeutet. Der „Consumer Staples (NASDAQ:SPLS)“-Sektor hatte eine mittlere Rendite von 4,02 Prozent im letzten Jahr. Henkel lag 11,5 Prozent unter diesem Durchschnittswert. Die Unterperformance sowohl im Branchen- als auch im Sektorvergleich führt zu einem „Sell“-Rating in dieser Kategorie.
4. Sentiment und Buzz: Wesentliche Veränderungen bei der Stimmungslage oder der Kommunikationsfrequenz lassen präzise Rückschlüsse über das aktuelle Bild einer Aktie in den sozialen Medien zu. Bei Henkel konnte in den vergangenen vier Wochen eine Aufhellung des Stimmungsbildes verzeichnet werden. Daher bewerten wir die Aktie herfür mit einem „Buy“. Bei der Kommunikationsfrequenz konnte dagegen eine leichte Reduktion registriert werden. D. h. in den letzten Wochen wurde weniger über das Unternehmen gesprochen. Insgesamt erhält Henkel auf dieser Stufe daher eine „Buy“-Rating.
5. Dividende: Henkel schüttet gegenüber dem Durchschnitt der Branche Consumer Products auf Basis der aktuellen Kurse eine Dividendenrendite von 1,64 % und somit 0,84 Prozentpunkte weniger als die im Mittel üblichen 2,49 % aus. Der Ertrag ist somit nur leicht niedriger und führt zur Einstufung „Hold“.
6. Relative Strength Index: Ein bekanntes Mittel aus der technischen Analyse um einzuschätzen, ob ein Titel aktuell „überkauft“ oder „überverkauft“ ist, stellt der Relative Strength Index (RSI) dar. Dieser setzt Kursbewegungen über die Zeit in Relation. Wir betrachten den RSI auf 7- und auf 25-Tage-Basis für Henkel. Beginnen wir mit dem 7-Tage-RSI, welcher aktuell 56,5 Punkte beträgt. Das bedeutet, dass Henkel momentan weder überkauft noch -verkauft ist. Die Aktie wird somit als „Hold“ eingestuft. Wie sieht es beim 25-Tage-RSI aus? Auch hier ist Henkel weder überkauft noch -verkauft (Wert: 48,09), somit erhält die Aktie auch für den RSI25 ein „Hold“-Rating. Henkel wird damit unterm Strich mit „Hold“ für diesen Punkt unserer Analyse bewertet.
7. Analysteneinschätzung: Henkel erhielt in den vergangenen zwölf Monaten insgesamt 5 Analystenbewertungen.Die durchschnittliche Bewertung des Wertpapiers ist dabei „Hold“ und setzt sich aus 2 „Buy“-, 3 „Hold“- und 0 „Sell“-Meinungen zusammen. Aus dem letzten Monat liegen keine Analystenupdates zu Henkel vor. Henkel erhält für diesen Abschnitt in Summe damit eine „Buy“-Bewertung.
8. Anleger: Aktienkurse lassen sich neben den harten Faktoren wie Bilanzdaten auch durch weiche Faktoren wie die Stimmung einschätzen. Unsere Analysten haben Henkel auf sozialen Plattformen betrachtet und gemessen, dass die Kommentare bzw. Befunde überwiegend negativ gewesen sind. Zudem haben die Nutzer der sozialen Medien rund um Henkel in den vergangenen zwei Tagen vor allem negative Themen aufgegriffen. Damit erhält die Aktie für diese Betrachtung die Einstufung „Sell“. Damit kommt die Redaktion zu dem Befund, dass Henkel hinsichtlich der Stimmung als „Sell“ eingestuft werden muss.
Damit erhält die Henkel-Aktie (insgesamt über alle 8 bewerteten Faktoren betrachtet) ein „Hold“-Rating.
Das wird Ihrem Buchhändler ganz und gar nicht schmecken
… denn heute können Sie den Bestseller: „Reich mit 1000 €: Kleines Investment, großer Gewinn!“ von Börsen-Guru Rolf Morrien kostenlos anfordern. Während ansonsten für dieses Meisterwerk 29,90 Euro fällig werden, können Sie den Report über diesen Link tatsächlich vollkommen gratis anfordern.
Jetzt hier klicken und schon bald mit 1000 Euro reich an der Börse werden.
Ein Beitrag von Ethan Kauder.