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DGAP-News: Eigentümer und Management von Springer Science+Business Media bestätigen Pläne für Börsengang (deutsch)

Veröffentlicht am 05.06.2013, 08:00
Aktualisiert 05.06.2013, 08:04
Eigentümer und Management von Springer Science+Business Media bestätigen Pläne für Börsengang

DGAP-News: Springer Science+Business Media Deutschland GmbH /

Schlagwort(e): Börsengang

Eigentümer und Management von Springer Science+Business Media

bestätigen Pläne für Börsengang

05.06.2013 / 08:00

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Die hierin enthaltene Information ist nicht für die Veröffentlichung oder

Weitergabe an Personen in den USA, Kanada, Japan und Australien gedacht

oder freigegeben.

PRESSEMITTEILUNG

Eigentümer und Management von Springer Science+Business Media bestätigen

Pläne für Börsengang

- Aktien von Springer Science+Business Media, einem Fachverlag im Bereich

Science, Technology, Medicine, sollen vor der Sommerpause im Prime

Standard der Frankfurter Wertpapierbörse notieren

- Geplante Ausgabe von neuen Aktien im Wert von ungefähr 760 Millionen

Euro im Zuge einer Kapitalerhöhung

- Goldman Sachs und J.P. Morgan sind als Joint Global Coordinators und

Joint Bookrunners mandatiert

Berlin, 5. Juni 2013 - Springer Science+Business Media Deutschland GmbH

(Springer), ein Fachverlag im Bereich Science, Technology, Medicine (STM),

bestätigt Pläne, die Aktien des Unternehmens vor der Sommerpause im Prime

Standard des regulierten Markts der Frankfurter Wertpapierbörse zuzulassen.

Indirekte Mehrheitseigner von Springer sind Fonds, die von EQT Partners AB

(EQT) und GIC Special Investments Pte Ltd (GICSI) geführt werden. Vor der

Börsennotierung wird die Springer Science+Business Media Deutschland GmbH

in die Springer Science+Business Media AG umgewandelt. Die Aktien sollen in

Deutschland und Luxemburg privaten und institutionellen Investoren

öffentlich angeboten werden. Außerhalb dieser Länder ist geplant, Aktien im

Rahmen von Privatplatzierungen institutionellen Anlegern zur Zeichnung

anzubieten. In den USA ist die Ausgabe von Aktien an qualifizierte

institutionelle Investoren nach Rule 144A des U.S. Securities Act of 1933

vorgesehen. Das geplante erstmalige öffentliche Angebot (IPO) bezieht sich

auf neue Aktien aus einer Kapitalerhöhung von ungefähr 760 Millionen Euro.

Der aktuelle direkte Eigentümer gewährt den Konsortialbanken eine so

genannte Greenshoe Option. Springer plant, die erwarteten Nettoerlöse aus

dem öffentlichen Angebot zum weiteren Abbau der Verschuldung und somit zur

Steigerung der finanziellen Flexibilität des Unternehmens zu verwenden. Die

indirekten Eigentümer werden nach dem IPO einen Mehrheitsanteil am

Grundkapital der Gesellschaft behalten.

Als ein führender internationaler Wissenschaftsverlag ist Springer in einem

großen und globalen Markt tätig, der in der Vergangenheit beständig

gewachsen ist. Springer verkauft wissenschaftliche Inhalte, hauptsächlich

Zeitschriften, Datenbanken und Bücher an Hochschulbibliotheken und

forschungsintensive Einrichtungen sowie an eine steigende Anzahl von

Unternehmenskunden. 2012 erzielte Springer einen Umsatz von 976,3 Millionen

Euro, was einem Anstieg von 11,6 Prozent gegenüber dem Vorjahr entspricht

(2011: 874,8 Millionen Euro).1) Das organische Umsatzwachstum betrug 3,0

Prozent 2) und unterstreicht die starke operative Unternehmensentwicklung.

Springer steigerte das bereinigte EBITDA im gleichen Zeitraum um 12,4

Prozent auf 343,7 Millionen Euro (2011: 305,9 Millionen Euro). Diese

Verbesserung spiegelt die positiven Effekte des operativen Leverage und der

digitalen Migration wider.

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1) Alle Finanzdaten in dieser Pressemitteilung beziehen sich auf Springer

Science+Business Media Deutschland GmbH (Jahresabschluss).

2) Bereinigt um Akquisitions-/ Veräußerungseffekte und Währungseffekte.

Derk Haank, CEO von Springer, sagte: 'Springer ist über die letzten zehn

Jahre stark gewachsen und hat seine Profitabilität verbessert. Die

Entwicklung unseres Portfolios hin zu STM-Inhalten und signifikante

Investitionen in unsere digitale Plattform machen den Kern unserer

Unternehmensstrategie aus. Wir sind ein führender und wirklich globaler

STM-Verlag, der in den Marktsegmenten eBooks und Open Access hervorragend

aufgestellt ist, und wollen von weiteren Wachstumstrends profitieren.'

Springer hat zwei operative Geschäftssegmente, STM und Professional. Das

Segment STM richtet sich an Kunden aus der Forschung an Hochschulen und

Unternehmen. Das Segment Professional bietet in den Niederlanden

Informationen und Dienstleistungen für Ärzte, Fachleute aus dem

Gesundheitswesen, sowie kleine und mittlere Unternehmen an und gibt in

Deutschland Lernmaterialien für die Verkehrserziehung,

Verkehrsfachzeitschriften und Fachpublikationen für Unternehmen,

Technologie und Unternehmensführung heraus. Der Markt für STM-Publikationen

ist stabil, da Wissenschaftler einen dauerhaften und sofortigen Zugriff auf

die neueste Forschung in ihrem fachlichen Kompetenzbereich brauchen.

Springers Bestand an Zeitschriften und Büchern bietet verlässliche und

hochwertige Wissenschafts- und Forschungsinhalte, die zu einem

vergleichsweise hohen Ausmaß wiederkehrender Abonnementumsatzerlöse führen.

2012 stammten 84 Prozent des Außenumsatzes und 91 Prozent des bereinigten

EBITDAs der beiden operativen Geschäftssegmente aus dem STM-Bereich.

Springer ist damit ein nahezu reiner STM-Verlag ('Pure Play') mit dem

größten STM-Anteil unter seinen Hauptwettbewerbern.

Der Wandel zum digitalen Modell hat die Grenzkosten für die

Veröffentlichung und den Verkauf neuer Artikel, Bücher und Zeitschriften

signifikant verringert. EQT und GICSI, der Private Equity Investment Arm

der Government of Singapore Investment Corporation Pte Ltd, haben Springers

erhebliche Investitionen in die digitale Migration seit Erwerb des

Unternehmens im Jahr 2010 unterstützt. Die in 2012 erneuerte digitale

Plattform SpringerLink bildet die Basis für Springers digitales

Geschäftsmodell. Über die Plattform wird der Großteil des Umsatzes aus dem

STM-Segment generiert.

Springer ist besonders gut aufgestellt, um von den Kernwachstumsfaktoren im

STM-Verlagswesen wie Open Access, eBooks, Unternehmenskunden und anderen

nicht traditionellen Märkten und aufstrebenden Märkten zu profitieren.

Springer war der erste kommerzielle STM-Verlag, der Open Access als

Geschäftsmodell umgesetzt hat, und ist heute der weltweit größte Open

Access-Verleger mit einem Marktanteil von 30 Prozent im Jahr 2012. 3) Es

ist davon auszugehen, dass das Marktsegment für Open Access in den nächsten

Jahren signifikant wachsen wird. Das Unternehmen plant, seine Aktivitäten

in diesem Bereich über alle Formate und Modelle hinweg weiter auszubauen.

Springer ist ebenfalls Vorreiter im Bereich eBooks, einem Markt, der,

angetrieben durch den Übergang zu digitalen Inhalten, großes

Wachstumspotential hat. Das Unternehmen führt derzeit die Springer Book

Archives ein, welche elektronische Ausgaben seit 1842 veröffentlichter

Springer-Bücher zugänglich machen. Mit dem Ziel der Diversifizierung der

Einnahmequellen hat das Unternehmen in den letzten Jahren zudem

Investitionen in Instrumente zur Erleichterung von Arbeitsabläufen

('workflow tools') getätigt. Diese bieten Wissenschaftlern Lösungen und

Netzwerke zur Organisation von forschungsbezogenen Inhalten an. Springer

plant zudem, den Verkauf von STM-Inhalten an Forschungs- und

Entwicklungsabteilungen sowie Unternehmensbibliotheken weiter auszubauen.

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3) Basierend auf Umsatz Gold Open Access. Quelle: Outsell, 'Outsell Open

Access: Market Size, Share, Forecast and Trends', 31. Januar 2013.

Die rapide wachsende Zahl von Wissenschaftlern in aufstrebenden Märkten und

ihre zunehmende Nachfrage nach Forschungsinhalten bieten attraktive

Möglichkeiten für STM-Verlage in diesen Regionen. Springer ist in den

aufstrebenden Märkten seit vielen Jahren vertreten und hat dort einen guten

Ruf, besonders in Indien und China. In den Jahren 2011 und 2012 hat das

Unternehmen seine Präsenz und Investitionen in diesen Märkten, auch in

Bezug auf seine Vertriebs- und Editorial-Mitarbeiter, stetig erhöht.

Marcus Brennecke, Partner bei EQT, sagte: 'EQT ist stolz darauf, dass wir

die Entwicklung von Springer in den vergangenen Jahren unterstützt haben.

Wir freuen uns, dass wir weiterhin wesentlich beteiligt bleiben. Das

Unternehmen hat sich sehr stark entwickelt. Zwischen 2009 und 2012 hat

Springer seinen Umsatz um durchschnittlich 4,4 Prozent und das bereinigte

EBITDA um durchschnittlich 7,3 Prozent pro Jahr gesteigert. Das Management

hat die richtigen Investitionsentscheidungen getroffen. Diese ermöglichen

es Springer, sich weiter zu einem Anbieter für Datenbanken zu entwickeln

und so als ein führender STM-Verlag im hochinteressanten Markt für

Wissenschaftspublikationen weiter erfolgreich zu bestehen.'

Auf Basis des aktuellen Zeitplans werden die Veröffentlichung des

Wertpapierprospekts sowie die Handelsaufnahme noch vor der Sommerpause

erwartet. Goldman Sachs International und J.P. Morgan Securities plc

begleiten den geplanten Börsengang als Joint Global Coordinators und Joint

Bookrunners. IPO-Berater bei dieser Transaktion ist Lilja & Co.

Springer Science+Business Media (www.springer.com) ist ein international

führender Wissenschaftsverlag für hochwertige Inhalte in innovativen

Informationsprodukten und Dienstleistungen. Hauptzielgruppe sind Forscher

in Hochschulen und wissenschaftlichen Instituten ebenso wie in

Forschungsabteilungen von Unternehmen. Die Verlagsgruppe ist außerdem ein

renommierter Anbieter von Fachpublikationen in Europa, insbesondere im

deutschsprachigen Raum und den Niederlanden. Diese werden von Ärzten sowie

Fachleuten aus dem Gesundheitswesen und der Verkehrserziehung genutzt.

Springer brachte 2012 etwa 2.200 englischsprachige Zeitschriften und mehr

als 8.000 neue Bücher heraus. Ebenso erscheint im Verlag die weltweit

größte eBook-Collection im Bereich Science, Technology, Medicine und das

umfangreichste Portfolio an Open Access-Zeitschriften. Springer

Science+Business Media erzielte 2012 einen Jahresumsatz von ca. 976,3

Millionen Euro. Die Gruppe hat weltweit mehr als 7.000 Mitarbeiter.

Kontakt: Eric Merkel-Sobotta | Tel.: +49 30 827 87 54 34 |

eric.merkel-sobotta@springer.com

Disclaimer:

Diese Veröffentlichung und die Informationen, die in ihr enthalten sind,

erfolgen ausschließlich zu Informationszwecken und stellen weder einen

Prospekt dar noch beinhalten sie ein Angebot zum Verkauf von Wertpapieren

in den USA oder eine Aufforderung, ein Angebot zum Kauf von Wertpapieren in

den USA abzugeben. Hierin erwähnte Wertpapiere sind nicht und werden auch

in Zukunft nicht gemäß den Bestimmungen des U.S. Securities Act von 1933 in

der derzeit gültigen Fassung ('U.S. Securities Act') registriert. Ohne eine

solche Registrierung dürfen diese Wertpapiere nicht angeboten oder verkauft

werden, mit Ausnahme von Wertpapieren, die gemäß einer Ausnahme von den

Registrierungserfordernissen des U.S. Securities Act angeboten und verkauft

werden. Weder die Springer Science+Business Media AG (bis zum

Rechtsformwechsel: Springer Science+Business Media Deutschland GmbH) noch

einer ihrer Aktionäre beabsichtigt, die hier genannten Wertpapiere in den

USA zu registrieren.

Diese Veröffentlichung stellt weder ein Angebot zum Verkauf noch eine

Aufforderung zum Kauf irgendwelcher Wertpapiere dar. Das Angebot erfolgt

ausschließlich durch und auf Basis eines zu veröffentlichenden Prospektes.

Der Prospekt wird bei der Springer Science+Business Media AG, Heidelberger

Platz 3, 14197 Berlin, sowie im Internet unter www.springer.com kostenfrei

erhältlich sein.

Diese Veröffentlichung stellt weder eine Angebotsunterlage noch ein Angebot

von Wertpapieren an die Allgemeinheit in dem Vereinigten Königreich dar,

auf die § 85 des U.K. Financial Services and Markets Act 2000 Anwendung

findet, und darf nicht als Empfehlung an irgendeine Person für die

Zeichnung oder den Kauf von Wertpapieren im Rahmen des Angebots verstanden

werden. Dieses Dokument wird nur übermittelt an (i) Personen, die sich

außerhalb des Vereinigten Königreichs befinden; (ii) Personen, die

Branchenerfahrung mit Investitionen im Sinne von Artikel 19 (5) der U.K.

Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005

(in ihrer jetzigen Fassung)(die 'Order') haben, oder (iii)'high net worth

companies, unincorporated associations und andere Körperschaften, die von

Artikel 49 (2) (a) bis (d) der Order erfasst sind (nachfolgend werden die

vorgenannten Personen als 'Relevante Personen' bezeichnet). Jede Person,

die keine Relevante Person ist, darf nicht auf der Grundlage dieser

Mitteilung oder ihres Inhalts tätig werden oder auf diese vertrauen. Jede

Investition oder Investitionstätigkeit, auf die sich diese Mitteilung

bezieht, steht nur Relevanten Personen zur Verfügung und wird nur mit

Relevanten Personen unternommen. Dieses Dokument (oder auch Teile davon)

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Diese Veröffentlichung enthält zukunftsgerichtete Aussagen. Diese Aussagen

spiegeln die gegenwärtigen Auffassungen, Erwartungen und Annahmen des

Managements der Springer Science+Business Media AG wider und basieren auf

Informationen, die dem Management zum gegenwärtigen Zeitpunkt zur Verfügung

stehen. Zukunftsgerichtete Aussagen enthalten keine Gewähr für den Eintritt

zukünftiger Ergebnisse und Entwicklungen und sind mit bekannten und

unbekannten Risiken und Unsicherheiten verbunden. Die tatsächlichen

zukünftigen Ergebnisse der Springer Science+Business Media AG und

Entwicklungen betreffend die Springer Science+Business Media AG können

daher aufgrund verschiedener Faktoren wesentlich von den hier geäußerten

Erwartungen und Annahmen abweichen. Zu diesen Faktoren gehören insbesondere

Veränderungen der allgemeinen wirtschaftlichen Lage und der

Wettbewerbssituation. Darüber hinaus können die Entwicklungen auf den

Finanzmärkten und Wechselkursschwankungen sowie nationale und

internationale Gesetzesänderungen, insbesondere in Bezug auf steuerliche

Regelungen, sowie andere Faktoren einen Einfluss auf die zukünftigen

Ergebnisse und Entwicklungen der Gesellschaft haben. Die Gesellschaft

übernimmt keine Verpflichtung, die in dieser Mitteilung enthaltenen

Aussagen zu aktualisieren.

Ende der Corporate News

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05.06.2013 Veröffentlichung einer Corporate News/Finanznachricht,

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214881 05.06.2013

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