Am Montag passte BMO Capital Markets seine Einschätzung für die Aktien von DXC Technology (NYSE:DXC), einem globalen IT-Dienstleister, an. Das Kursziel wurde von 22 auf 25 US-Dollar angehoben, während die Einstufung "Market Perform" beibehalten wurde. Der Analyst der Firma verwies auf eine gemischte Quartalsbilanz von DXC, wobei er eine schwache Leistung im Bereich Global Business Services (GBS) feststellte, aber die Stärke der Unternehmensmargen hervorhob.
Der Analyst zeigte sich optimistisch hinsichtlich der laufenden Erholungsbemühungen des Unternehmens und merkte an, dass DXC sich "in den Anfängen eines langen Turnarounds" befinde. Die Aussagen von DXC zur Erweiterung der Führungsebene und verbesserten Gesprächen mit Kunden, insbesondere Großkunden, wurden als positive Entwicklung gewertet.
Allerdings wies der Analyst darauf hin, dass DXC seine Auftragseingänge verbessern müsse, da das Verhältnis von Neuaufträgen zum Umsatz (Book-to-Bill-Ratio) seit mehreren Quartalen unter 1,00 liege.
Trotz der Erhöhung des Kursziels auf 25 US-Dollar bleibt BMO Capital Markets vorsichtig und möchte mehr Beweise für das Wachstumspotenzial von DXC sehen, bevor eine Änderung der Einschätzung erfolgt. Der Analyst kam zu dem Schluss, dass es zwar ermutigende Anzeichen gebe, sie aber an der Seitenlinie bleiben würden, bis es klarere Beweise für eine nachhaltige Verbesserung der Leistung von DXC gebe.
DXC Technologys Weg zur Revitalisierung beinhaltet einen Fokus auf die Erweiterung der Führungsebene und die Förderung stärkerer Beziehungen zu Schlüsselkunden. Die finanzielle Gesundheit des Unternehmens, wie sie sich in der Book-to-Bill-Ratio widerspiegelt, bleibt ein kritischer Bereich für potenzielles Wachstum, während es seine Turnaround-Strategie weiter verfolgt.
Mit dem aktualisierten Kursziel erkennt BMO Capital Markets die Fortschritte an, die DXC gemacht hat, betont aber auch die Notwendigkeit einer kontinuierlichen Verbesserung der Wachstumskennzahlen des Unternehmens.
In anderen aktuellen Nachrichten meldete DXC Technology gemischte Ergebnisse für das zweite Quartal des Geschäftsjahres 2025. Trotz eines Rückgangs des Gesamtumsatzes um 5,6% auf 3,2 Milliarden US-Dollar übertraf das Unternehmen die Erwartungen mit einer bereinigten EBIT-Marge von 8,6% und einem Gewinn je Aktie (non-GAAP EPS) von 0,93 US-Dollar.
CEO Raul Fernandez führte die Leistung des Unternehmens auf effektives Kostenmanagement und einen einmaligen Gewinn aus einem Rechtsstreit zurück, was auch zu einer Erhöhung der Prognose für die bereinigte EBIT-Marge und den Gewinn je Aktie (non-GAAP EPS) für das Gesamtjahr führte. Die Book-to-Bill-Ratio des Unternehmens verbesserte sich ebenfalls im Vergleich zum Vorquartal.
Für die Zukunft erwartet DXC Technology einen Umsatzrückgang im Jahresvergleich zwischen 5,5% und 4,5%. Der Gewinn je Aktie (non-GAAP EPS) für das Gesamtjahr wird jedoch zwischen 3 und 3,25 US-Dollar erwartet, mit einer Erhöhung des prognostizierten freien Cashflows auf etwa 550 Millionen US-Dollar.
Das Unternehmen hob auch die Einführung neuer GenAI-gestützter Lösungen zur Verbesserung der betrieblichen Effizienz der Kunden und die Ergänzung der oberen Führungsebene zur Steigerung der Unternehmensleistung hervor.
Auf der negativen Seite verzeichnete das Unternehmen einen Rückgang der Umsätze in den Segmenten GBS und GIS, wobei das GIS-Segment einen stärkeren Rückgang verzeichnete. Das Unternehmen stellte auch eine Verlangsamung bei kundenspezifischen Anwendungsentwicklungsprojekten fest, was zu einer Anpassung der Wachstumserwartungen führte.
Trotz dieser Herausforderungen bleibt DXC Technology darauf fokussiert, in den nächsten 12-24 Monaten grundlegende Initiativen umzusetzen, um Widerstandsfähigkeit und Anpassungsfähigkeit in einer sich schnell entwickelnden Technologielandschaft zu gewährleisten.
InvestingPro Erkenntnisse
Ergänzend zur Analyse von BMO Capital Markets zu den Turnaround-Bemühungen von DXC Technology bieten InvestingPro-Daten zusätzliche Einblicke in die finanzielle Lage und Marktperformance des Unternehmens. Die Marktkapitalisierung von DXC beträgt 3,92 Milliarden US-Dollar, mit einem Kurs-Buchwert-Verhältnis von 1,21 für die letzten zwölf Monate bis Q2 2025, was darauf hindeutet, dass die Aktie leicht über ihrem Buchwert gehandelt wird.
InvestingPro-Tipps heben hervor, dass DXC einen perfekten Piotroski-Score von 9 hat, was auf eine starke finanzielle Gesundheit hinweist und möglicherweise den Optimismus des Analysten bezüglich der Erholung des Unternehmens unterstützt. Darüber hinaus hat das Management aggressiv Aktien zurückgekauft, was als Vertrauensbeweis in die Zukunftsaussichten des Unternehmens gewertet werden könnte.
Allerdings stehen das hohe Kurs-Gewinn-Verhältnis von 170,03 und die Tatsache, dass das Unternehmen zu einem hohen EBIT-Bewertungsmultiplikator gehandelt wird, im Einklang mit der vorsichtigen Haltung von BMO. Diese Bewertung deutet darauf hin, dass Investoren ein erhebliches zukünftiges Wachstum einpreisen, das das Unternehmen noch liefern muss.
Es ist erwähnenswert, dass der Umsatz von DXC für die letzten zwölf Monate bis Q2 2025 13,26 Milliarden US-Dollar betrug, mit einer Umsatzwachstumsrate von -5,53%. Dieser Umsatzrückgang unterstreicht die im Artikel erwähnten Herausforderungen bezüglich der Notwendigkeit verbesserter Auftragseingänge und des Wachstums.
Für Investoren, die eine umfassendere Analyse suchen, bietet InvestingPro 12 zusätzliche Tipps für DXC Technology, die ein tieferes Verständnis der finanziellen Gesundheit und Marktposition des Unternehmens ermöglichen.
Diese Übersetzung wurde mithilfe künstlicher Intelligenz erstellt. Weitere Informationen entnehmen Sie bitte unseren Nutzungsbedingungen.