Was macht Warren-Buffett-Aktien derzeit aus? Eine Frage, die wir uns aktueller denn je stellen können. Mit seiner Beteiligungsgesellschaft Berkshire Hathaway (NYSE:BRKa) (WKN: A0YJQ2) hat das Orakel von Omaha schließlich zuletzt wieder investiert. Zudem gibt es insgesamt einen Wegweiser, was der Starinvestor mag.
Gute Geschäftsmodelle mit einem starken Cashflow gehören zum Beispiel dazu. Aber vor allem auch eine etwas konträre Sichtweise bei einer Aktie, die trotzdem Wettbewerbsvorteile besitzt. Blicken wir auf Warren-Buffett-Aktien und mögliche Kandidaten, die zu solchen werden könnten.
Warren-Buffett-Aktien: Contrarian und Wettbewerbsvorteile Im Endeffekt kauft Warren Buffett Aktien und Qualität gerne zu einem guten Preis. Das heißt, dass er gerne gegen den Strom schwimmt, um einen besonders guten Einstandskurs zu bekommen. Kurzfristige Probleme dürfen sein, solange die unternehmensorientierte, langfristige Investitionsthese weiterhin intakt ist. Trotzdem achtet der Starinvestor auf ein weiteres Merkmal, das in der Regel zwingend sein muss: den Wettbewerbsvorteil.
Wettbewerbsvorteile können bei Warren-Buffett-Aktien unterschiedlicher Natur sein. Es können starke Produkte sein oder ein Markt, der stark reguliert ist und Hindernisse beim Zugang hat. Mit solchen Qualitätsmerkmalen und einer günstigen Bewertung sowie einem starken Cashflow schlägt der Starinvestor gerne zu.
Grundsätzlich gibt es einige Warren-Buffett-Aktien, die potenziell zu welchen werden könnten. Oder unlängst geworden sind. Bei HP (NYSE:HPE) fallen mir diese Merkmale besonders auf. Aber ich würde grundsätzlich auch Walt Disney (NYSE:DIS) in diese Kategorie einordnen, wobei die Freizeitparks und der Content starke Vorteile besitzen. Selbst PayPal oder Netflix (NASDAQ:NFLX) könnten zu Aktien werden, bei denen der Starinvestor in Zukunft näher hinschaut. Insbesondere wenn sich der freie Cashflow später besser entwickelt, die Bewertungslage profitabler wird und die Unternehmen preiswert bewertet sind. Wettbewerbsvorteile und Ökosysteme sind bei diesen Namen grundsätzlich gegeben.
Es geht an dieser Stelle natürlich nicht darum, die nächsten Warren-Buffett-Aktien richtig vorherzusagen. Nein, sondern einen Teil der Essenz des erfolgreichen Investierens des Orakels von Omaha bei seinem eigenen Ansatz in Zukunft zu verwenden. Wettbewerbsvorteile bei einer Contrarian-Perspektive können ein Wegbereiter für Erfolg sein.
Mit den Augen des Orakels von Omaha Im Endeffekt geht es bei dem Prinzip von Warren-Buffett-Aktien um die Qualitäten, die der Starinvestor würdigen würde. Deshalb sind für mich die Qualitäten und potenzielle Wettbewerbsvorteile entscheidend. Aber eben auch das Kaufen bei günstigeren Bewertungen. So wie eben jetzt, wo viele Tech- und Growth-Aktien mit einer günstigen Bewertung verbunden sind.
Man kann natürlich darüber streiten, was wirklich eine Aktie des Orakels von Omaha ausmacht. Oder einen möglichen Kandidaten. Wer jedoch auf diese Merkmale achtet, der hat für mich eine ganze Menge von der Essenz dessen eingefangen, was der Starinvestor stets berücksichtigt.
Vincent besitzt Aktien von Berkshire Hathaway, Netflix, PayPal und Walt Disney. The Motley Fool besitzt und empfiehlt Aktien von Berkshire Hathaway (B-Aktien), Netflix, Paypal (NASDAQ:PYPL) und Walt Disney und empfiehlt die folgenden Optionen: Short January 2023 $200 Put auf Berkshire Hathaway (B-Aktien), Short January 2023 $265 Call auf Berkshire Hathaway (B-Aktien), Long January 2023 $200 Call auf Berkshire Hathaway (B-Aktien), Long January 2024 $145 Call auf Walt Disney und Short January 2024 $155 Call auf Walt Disney.
Motley Fool Deutschland 2022