CoreCivic, Inc. (CXW), ein diversifiziertes Unternehmen für Regierungslösungen, meldete im dritten Quartal 2024 einen Umsatzanstieg von 2% auf 491,6 Millionen US-Dollar im Vergleich zum Vorjahreszeitraum. Der Anstieg wird auf ein Wachstum der Einnahmen aus staatlichen Aufträgen und verbesserte Belegungsraten in den Einrichtungen zurückgeführt.
Die normalisierten Funds from Operations (FFO) pro Aktie des Unternehmens stiegen um 23% auf 0,43 US-Dollar, getrieben durch höhere Umsätze und reduzierte Zinsaufwendungen, trotz gestiegener allgemeiner Verwaltungskosten. CoreCivics CEO Damon Hininger und CFO David Garfinkle leiteten die Telefonkonferenz, in der sie die Finanzergebnisse erläuterten und einen optimistischen Ausblick für die Zukunft des Unternehmens gaben, trotz der Unsicherheiten im Wahljahr.
Wichtige Erkenntnisse:
- CoreCivics Umsatz für Q3 2024 erreichte 491,6 Millionen US-Dollar, was einem Anstieg von 2% im Jahresvergleich entspricht.
- Die normalisierten FFO pro Aktie stiegen um 23% auf 0,43 US-Dollar, angetrieben durch Umsatzwachstum und niedrigere Zinsaufwendungen.
- Die Belegungsraten verbesserten sich auf 75,2%, was zu einem Anstieg des Betriebsergebnisses im Sicherheitssegment um 25% beitrug.
- Das Unternehmen aktualisierte seine Finanzprognose für 2024 und erwartet nun einen bereinigten Gewinn pro Aktie zwischen 0,69 und 0,75 US-Dollar sowie normalisierte FFO pro Aktie zwischen 1,59 und 1,65 US-Dollar.
- CoreCivic kaufte 2024 4 Millionen eigene Aktien zurück und verfügt über eine Gesamtliquidität von 365 Millionen US-Dollar, wobei keine Schulden vor 2027 fällig werden.
Unternehmensausblick:
- CoreCivic bereitet sich darauf vor, auf mehrere bundesstaatliche Möglichkeiten zu reagieren, einschließlich einer ICE-Ausschreibung für neue Haftkapazitäten in New Jersey.
- Das Unternehmen ist zuversichtlich für den langfristigen Ausblick und plant, 18.000 freie Betten zu aktivieren, um auf eine mögliche erhöhte Nachfrage zu reagieren.
Negative Aspekte:
- Das Betriebsergebnis im Community-Segment ging aufgrund eines Rechtsstreits zurück.
- Die Schließung des South Texas Family Residential Center wirkte sich auf die normalisierten Erträge aus und wird das EBITDA im vierten Quartal 2023 beeinflussen.
Positive Aspekte:
- Bundespartner, hauptsächlich ICE und der U.S. Marshals Service, trugen zu über der Hälfte des Umsatzes bei.
- Das Sicherheitssegment generierte 93% des Gesamtumsatzes seit Jahresbeginn, mit einem signifikanten Anstieg des Betriebsergebnisses.
Verfehlungen:
- Höhere allgemeine und Verwaltungskosten glichen die Vorteile der gestiegenen Umsätze und reduzierten Zinsaufwendungen teilweise aus.
Highlights der Fragerunde:
- Das Management diskutierte Personalaufstockungen in Vorbereitung auf höhere Belegungsraten und die Möglichkeit erhöhter Haftkapazitäten.
- Es wurde ein Fokus auf die Fähigkeit des Unternehmens gelegt, Einrichtungen bei Bedarf schnell zu reaktivieren und sich strategisch für neue Ausschreibungen von ICE und staatlichen Partnern zu positionieren.
- Bedenken hinsichtlich der Leistung des Community-Segments wurden angesprochen, mit Erklärungen für den Anstieg der Betriebskosten und Schwankungen bei den Einnahmen pro vergütetem Mandat.
CoreCivics Finanzleistung im dritten Quartal 2024 zeigte Widerstandsfähigkeit und Wachstumspotenzial, wobei der Schwerpunkt auf der Aufrechterhaltung einer starken Bilanz und der Reaktion auf die sich entwickelnden Bedürfnisse ihrer Bundes- und Staatspartner lag. Die proaktiven Maßnahmen des Unternehmens zur Vorbereitung auf zukünftige Möglichkeiten, wie die erwartete Zunahme der Nachfrage nach Haftkapazitäten, spiegeln seine strategische Planung und Bereitschaft wider, Marktanforderungen zu erfüllen. CoreCivics Engagement für den Shareholder Value zeigt sich in seinem Aktienrückkaufprogramm und der aktualisierten Finanzprognose, die weiteres Wachstum und operative Effizienz vorhersagt.
InvestingPro Erkenntnisse:
CoreCivics jüngste Finanzleistung stimmt mit mehreren wichtigen Kennzahlen und Erkenntnissen von InvestingPro überein. Die Marktkapitalisierung des Unternehmens beträgt 2,43 Milliarden US-Dollar, was seine bedeutende Präsenz im Sektor der Regierungslösungen widerspiegelt.
Einer der bemerkenswertesten InvestingPro-Tipps ist, dass CoreCivic einen perfekten Piotroski-Score von 9 hat, was auf eine starke finanzielle Gesundheit und operative Effizienz hinweist. Dies passt gut zu dem vom Unternehmen gemeldeten 2%igen Umsatzanstieg und dem 23%igen Anstieg der normalisierten FFO pro Aktie im dritten Quartal 2024.
Der Umsatz des Unternehmens für die letzten zwölf Monate bis zum dritten Quartal 2024 betrug 1,97 Milliarden US-Dollar, mit einem Umsatzwachstum von 5,16%. Dieses Wachstum stimmt mit CoreCivics berichtetem Anstieg der staatlichen Einnahmen und verbesserten Belegungsraten überein. Das EBITDA-Wachstum von 11,44% im gleichen Zeitraum unterstützt weiter die positive finanzielle Entwicklung des Unternehmens.
Ein weiterer relevanter InvestingPro-Tipp ist, dass das Management aggressiv Aktien zurückkauft. Dies wird durch die Erwähnung im Artikel bestätigt, dass CoreCivic 2024 4 Millionen Aktien zurückgekauft hat, was das Engagement des Unternehmens für die Steiger
Diese Übersetzung wurde mithilfe künstlicher Intelligenz erstellt. Weitere Informationen entnehmen Sie bitte unseren Nutzungsbedingungen.