Chart des Tages - NASDAQ 100: Droht jetzt ein größerer Kursrutsch?

Es heißt, die Reaktion auf Nachrichten sei immer wichtiger als die Nachricht selbst. Während also die Geschäftsergebnisse von einigen der US-Technologiegiganten (NYSE:XLK) am Donnerstag durchaus positiv aussahen, frage ich mich, ob wir jetzt einen größeren Kursrutsch in diesem Sektor erleben werden und damit auch im NASDAQ 100.

Die NASDAQ Futures sind am Freitag infolge der Quartalsergebnisse der Technologie-Schwergewichte Apple (NASDAQ:AAPL) und Amazon (NASDAQ:AMZN) sowie der Social-Media-Riesen Facebook (NASDAQ:FB) und Twitter (NYSE:TWTR) gefallen.

NASDAQ Futures Daily

Die Stimmung der Investoren wurde bereits durch das Wiederaufflammen des Coronavirus und neue Lockdowns in ganz Europa getrübt. Die Unsicherheit mit Blick auf die US-Präsidentschaftswahlen am 3. November sowie das hohe abwärts gerichtete Momentum verstärken den Verkaufsdruck zusätzlich.

Es bleibt abzuwarten, ob wir in den nächsten Stunden eine Stabilisierung sehen werden, denn es ist möglich, dass über das Wochenende weitere Lockdown-Maßnahmen angekündigt werden, was möglicherweise dazu führen könnte, dass die Futures zur Eröffnung am Sonntag in Asien erneut fallen werden.

Die Tatsache, dass einige Tech-Chefs Befürchtungen hinsichtlich der Aussichten für den Sektor geäußert haben, dürfte von den vorausschauenden Finanzmärkten nicht unberücksichtigt bleiben. Investoren haben sich bisher auf Wachstumstitel (NYSE:VUG) konzentriert, aber jetzt werden einige zweifellos zweimal darüber nachdenken, in diesen Bereich zu investieren, bis es zu einer deutlichen Korrektur kommt. Es besteht also die Möglichkeit, dass der mächtige Nasdaq seine Korrektur weiter ausweitet, da einigen Technologie-Titel, die seit dem Lockdown im März überproportional angestiegen sind, das Momentum geraubt wurde. 

Bislang hat die Nasdaq noch kein nachhaltiges tieferes Tief ausgebildet, was uns objektiv betrachtet einen Abwärtstrend anzeigen würde. Wir müssen also aufgeschlossen und objektiv bleiben. ABER die Tatsache, dass sich der Index nicht über dem vorherigen Ausbruchsbereich und der Unterstützung um 11.600 halten konnte - ganz zu schweigen von der jüngst unterschrittenen ansteigenden Trendlinie - bedeutet, dass die Bullen derzeit wohl in ihren Positionen gefangen sind.

Wenn dies tatsächlich der Fall ist, dann "sollte" der Markt logischerweise auf Niveaus fallen, auf denen die Stop-Loss-Orders der Bullen liegen. Einer dieser Bereiche liegt unter der alten Unterstützung von etwa 11.200, die bereits getestet wurde. Der nächste große Liquiditätsbereich - und damit ein wichtiges Abwärtsziel - müsste unter dem Septembertief bei 10.656 liegen. Um die Chancen für einen Test dieses Bereichs zu erhöhen, müssen die Bären nun dafür sorgen, dass der Index nachhaltig unter die Marke von 11.200 rutscht.

Wenn die Nasdaq jedoch nicht nachhaltig unter das Niveau von 11.200 Punkten fällt, sollten Sie sich auf eine schnelle Gegenreaktion einstellen. Aber selbst dann würde sich die insgesamt bärische Tendenz nicht in Luft auflösen. Erst ein Wiederanstieg über die gebrochene Trendlinie bei 11.600 Punkten und die vorhergehende wichtige Unterstützungs- und Widerstandsmarke würde den Trend wieder zugunsten der Bullen umkehren.

Das sind also die beiden wichtigsten kurzfristigen Szenarien, auf die wir in den kommenden Tagen achten sollten, als wir uns den Wahlen nähern. Insgesamt ist die Anlegerstimmung jedoch nach wie vor verhalten und der Trend für die wichtigsten Indizes zeigt nach unten. Vor diesem Hintergrund würde ich eher dazu tendieren, die Rallies zu verkaufen, bis uns die Charts etwas anderes sagen.

Dieser Artikel wurde exklusiv für Investing.com verfasst.