Im aktuellen Umfeld rekordtiefer Zinsen sind Dividendenaktien für eine Vielzahl von "Buy-and-Hold"-Investoren attraktiv. Sie bieten nicht nur ein passives Einkommen, sondern viele betrachten stetige oder wachsende Dividenden als Zeichen dafür, dass ein Unternehmen ein robustes Kerngeschäft besitzt.
Der Finanzprofessor und leitende Berater für Anlagestrategie bei WisdomTree Investments von der Universität Pennsylvania, Dr. Jeremy Siegel, sprach in seinem Artikel vom 27. Oktober die Bedeutung der Aufnahme von Dividendenaktien in Portfolios an, als er schrieb:
"Ich glaube, dass die Suche nach Dividenden und die Wiedereröffnung der Wirtschaft im nächsten Jahr Value-Aktien gegenüber Wachstumsaktien begünstigen werden ... Die viel niedrigeren Bewertungen von Substanzpapieren deuten mehr Stabilität in der Zukunft an als die hochbewerteten Growth-Aktien, und sie werden insbesondere von einem stärkeren Aufwärtstrend bei Dividenden profitieren, wenn sich die wirtschaftlichen Bedingungen stabilisieren."
Wir haben bereits hier und hier ETFs erörtert, die für Anleger geeignet sein könnten, die an Dividendeninvestitionen interessiert sind.
Im Folgenden werden zwei weitere Fonds vorgestellt, die in diese Anlagestrategie passen:
1. First Trust NASDAQ Technology Dividend Index Fund
- Aktueller Kurs: 49,50 USD
- 52-Wochen-Spanne: 30,60 - 49,70 USD
- Dividendenrendite: 1,92%
- Kostenquote: 0,50%
Der First Trust NASDAQ Technology Dividend Index Fund (NASDAQ:TDIV) umfasst Dividenden zahlende Unternehmen, die an US-Börsen notiert sind und vom Industry Classification Benchmark, "ein weltweit verwendeter Standard für die Kategorisierung und den Vergleich von Unternehmen nach Industrie und Sektoren" als Technologie- oder Telekommunikationsunternehmen eingestuft werden."
TDIV bildet mit 84 Beteiligungen den NASDAQ Technology Dividend Index ab. Der Fonds wurde im August 2012 in den Handel gebracht und das verwaltete Vermögen beläuft sich auf fast 1,4 Mrd. USD.
Nach Sektoren sind die Gelder unter anderem in Halbleiter und Halbleiterausrüstung (33,07%), Software (13,53%), Technologiehardware, Speicher und Peripheriegeräte (12,79%) und IT-Dienstleistungen (9,29%) angelegt.
Rund 57% des Kapitals steckt in den 10 größten Aktien, zu denen Cisco (NASDAQ:CSCO), IBM (NYSE:IBM), Microsoft (NASDAQ:MSFT), Apple (NASDAQ:AAPL) und Intel (NASDAQ:INTC) gehören.
In den letzten Wochen sind die Anleger voll ins Risiko gegangen. Infolgedessen haben Wachstumsaktien und insbesondere die meisten Technologiewerte neue Höchststände erreicht.
Eine wachsende Zahl von Marktteilnehmern fragt sich, ob der Technologiesektor die derzeitige positive Dynamik aufrechterhalten kann. Wir glauben auch, dass es an der Zeit sein könnte, selektiv zu entscheiden, welche Technologienamen derzeit in Portfolios aufgenommen werden sollen.
TDIV ist seit Jahresbeginn um rund 14% gestiegen. Die Kurs-Gewinn- und Kurs-Umsatz-Verhältnisse liegen bei 19,65 und 2,51. Historisch gesehen sind diese aktuellen Bewertungen nicht übermäßig hoch. Dennoch würden wir vorerst lieber an der Seitenlinie abwarten Angesichts der Tatsache, dass der Fonds einige der attraktivsten Dividendentitel im Technologiesektor besitzt, sollten Anleger auf einen moderaten Kursrückgang warten und dann den Dip kaufen.
2. WisdomTree Global ex-U.S. Quality Dividend Growth Fund
- Aktueller Kurs: 74,94 USD
- 52-Wochen-Spanne: 45,02 USD - 74,69 USD
- Dividendenrendite: 2,22%
- Kostenquote: 0,58%
Der WisdomTree Global ex-U.S. Quality Dividend Growth Fund (NYSE:DNL) bietet Engagements in globale Unternehmen mit wachsenden Dividenden, die außerhalb der USA angesiedelt sind. Der Fonds wurde im Juni 2006 aufgelegt und verwaltet ein Vermögen von fast 290 Mio. USD.
DNL, der derzeit 275 Beteiligungen hält, bildet den WisdomTree World ex-US Dividend Growth Index ab. Die wichtigsten im Fonds vertretenen Sektoren sind IT (21,01%), Gesundheitswesen (18,24%), Industrie (13,56%) und Basiskonsumgüter (10,97%).
Bei der Länderallokation führt Japan die Liste mit 14,33% an, gefolgt von der Schweiz (11,57%), Großbritannien (9,96%), Kanada (8,01%), Taiwan (7,96%), Indien (7,78%) und Australien (7,59%).
Die zehn größten Unternehmen machen fast 40% des Fonds aus. Zu ihnen gehören die Pharma-Gruppe Roche (OTC:RHHBY), der Konsumgüterriese Unilever (NYSE:UL), der Bergbaukonzern Rio Tinto (NYSE:RIO), der Chipgigant Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE:TSM) und der Gesundheitsriese Novo Nordisk (NYSE:NVO).
Bisher ist DNL im Jahr um über 13% gestiegen. Wir schätzen die diversifizierte Zusammensetzung der Beteiligungen, wovon viele in ihren jeweiligen Ländern oder Sektoren Marktführer sind. Wir glauben, dass der ETF für eine Reihe von langfristigen Portfolios einen Mehrwert bieten könnte.
Anmerkung des Autors: Nicht jeder in diesem Artikel beschriebene ETF (Exchange-Traded Fund) ist zwangsläufig auch in Ihrem Land handelbar. Lassen Sie sich von einem zugelassenen Broker oder Finanzberater beraten, bevor Sie eine Investitionsentscheidung treffen. Die in diesem Artikel enthaltenen oder beschriebenen Informationen und Produkte dienen zu reinen Informationszwecken. Führen sie selbst eine gründliche Recherche durch, bevor Sie eine Investitionsentscheidung treffen.