Kryptowährungen wie Bitcoin und Ethereum standen in den letzten 12 Monaten im Mittelpunkt des Interesses. Digitale Coins sind zwar noch eine relativ neue Anlageklasse, doch das Interesse, in sie zu investieren, nimmt immer weiter zu.
Neuere Statistiken zeigen:
"Die Größe des globalen Kryptowährungsmarktes wurde im Jahr 2020 auf 1,49 Milliarden US-Dollar geschätzt und soll bis 2030 auf 4,94 Milliarden US-Dollar anwachsen. Von 2021 bis 2030 wird eine kumulative Wachstumsrate (CAGR) von 12,8 % erwartet."
2021 ist Bitcoin bisher um fast 90% gestiegen, während Ethereum eine Rendite von 385% erzielte. Im Vergleich dazu stiegen der S&P 500 um 17,8% und der NASDAQ 100 um 26,3%.
Die Marktkapitalisierungen von Bitcoin und Ethereum belaufen sich auf 1,01 Billionen US-Dollar bzw. 420,54 Milliarden US-Dollar. Beide machen weit über die Hälfte der gesamten Krypto-Marktkapitalisierung von 2,29 Billionen US-Dollar aus.
Im August hatte der Vorsitzende der US-Börsenaufsichtsbehörde, Gary Gensler, die Notwendigkeit einer stärkeren Überwachung von Krypto-Anlagen betont, bevor ein börsengehandelter Fonds (ETF) an einer Börse zugelassen werden könne. Folglich ist in den USA der Grayscale Bitcoin Trust (OTC:GBTC) derzeit die einzige Möglichkeit für Anleger, Bitcoin über ihre Börsenbroker zu kaufen.
GBTC ist kein ETF. Vielmehr handelt es sich um einen Trust. Die meisten börsengehandelten Fonds unterliegen dem Investment Company Act aus dem Jahr 1940, aber diese Struktur gilt nicht für einen Trust wie GBTC. Stattdessen unterliegt er dem U.S. Securities Act aus dem Jahr 1933 und dem Securities Exchange Act aus dem Jahr 1934. Aus diesem Grund veröffentlicht GBTC regelmäßig Finanzinformationen.
Seit seiner Auflegung im September 2013 hat GBTC ein verwaltetes Vermögen von 34,2 Milliarden Dollar angehäuft. Ein Anteil am Grayscale Bitcoin Trust entspricht einem Bruchteil an einem Bitcoin.
Konkret entspricht ein Anteil an GBTC dem Besitz von 0,000935707 Bitcoin. Demnach müsste ein Investor also mehr als 1.000 Anteile des Grayscale Bitcoin Trust kaufen, um einen Bitcoin zu besitzen.
Und zu guter Letzt: Grayscale bietet weitere Produkte an, die Investitionen in andere Kryptowährungen wie Ethereum und Litecoin ermöglichen. Zu diesen Trusts gehört der Grayscale Ethereum Classic Trust (OTC:ETCG) und der Grayscale Litecoin Trust (OTC:LTCN).
Heute stellen wir einen börsengehandelten Fonds (ETF) vor, der eine Beteiligung am Grayscale Bitcoin Trust ermöglicht.
ARK Next Generation Internet ETF
- Aktueller Kurs: 144,12 USD
- 52-Wochen-Spanne: 109,56 - 191,13 USD
- Kostenquote: 0,79% pro Jahr
Der ARK Next Generation Internet ETF (NYSE:ARKW) ist ein aktiv verwalteter Fonds, der zu Cathie Woods ARK Invest gehört. Wir haben bereits über verschiedene ARK-Fonds berichtet (zum Beispiel hier und hier). Seit seinem Debüt im September 2014 hat der ETF ein Nettovermögen von 5,8 Milliarden US-Dollar angesammelt.
Der ARKW-ETF investiert in Unternehmen, die Teil disruptiver Veränderungen und technologischer Entwicklungen sind. Solche Unternehmen können sich auf künstliche Intelligenz, Big Data, Blockchain, Kryptowährungen, Cybersecurity, E-Commerce, Internet of Things (IoT), Mobiltechnologie oder soziale Plattformen konzentrieren.
Der Fonds investiert gewöhnlich in 35 bis 50 Unternehmen. Derzeit zählt Tesla (NASDAQ:TSLA) mit 9,78 % zu den wichtigsten Positionen. Mit anderen Worten: Stärkere Kursbewegungen bei TSLA wirken sich auch auf die ARKW-Aktie aus. Dahinter folgen der Grayscale Bitcoin Trust mit einem Anteil von 6,79 % am Fonds und die Kryptobörse Coinbase Global (NASDAQ:COIN) mit 5,62 %. Zu den weiteren wichtigen Beteiligungen zählen Twitter (NYSE:TWTR), Teladoc (NYSE:TDOC), Roku (NASDAQ:ROKU) und Unity Software (NYSE:U). Auf die 10 größten Positionen entfallen rund 53 % des Fondsvermögens.
Seit Anfang 2021 hat sich der ARKW-ETF praktisch nicht bewegt und ist um weniger als 1 % gefallen. In den letzten 12 Monaten legte er jedoch um 26,5 % zu und erreichte Mitte Februar ein Allzeithoch. Wer an einer Beteiligung an GBTC interessiert ist, sollte den Fonds genauer unter die Lupe nehmen.
Fazit
Es gibt auch mehrere andere ETFs, die eine indirekte Beteiligung an der Kursentwicklung von Bitcoin ermöglichen. Solche Fonds können in Unternehmen oder Sektoren der Kryptoindustrie investieren, wie z.B.:
- Bitcoin-Miner, wie Greenidge Generation Holdings (NASDAQ:GREE), Marathon Digital Holdings (NASDAQ:MARA) und Riot Blockchain (NASDAQ:RIOT);
- Unternehmen, die in Bitcoin und andere Kryptowährungen investieren, wie Coinbase Global, MicroStrategy (NASDAQ:MSTR) und Square (NYSE:SQ);
- Börsen von Finanztechnologiefirmen, die den Handel mit Bitcoin oder anderen Altcoins ermöglichen, wie CME Group (NASDAQ:CME), Coinbase Global und PayPal (NASDAQ:PYPL).
- Finanzinstitute, die Krypto-Kunden bedienen, wie Silvergate Capital (NYSE:SI) und
- kanadische Krypto-ETFs wie Bitcoin ETF USD (TSX:EBITu) und Purpose Bitcoin ETF CAD ETF Non-Currency Hedged Units (TSX:BTCCb).
Beispiele für weitere ETFs sind unter anderem: